2012年12月证券从业《证券投资基金》权威预测试卷(7)

债券基金提供了长期的投资增值性，可满足投资者教育支出、退休支出等远期支出的需要。（　　）

投资者可根据市场间的差价进行套利，或在风险不变的情况下通过债券替换提高收益或提高凸性。（　　）

资产配置能力实际上反映了基金在宏观上的择时能力。（　　）

方差度量法是最常见、最简便的风险度量方法。（　　）

开放式基金的基金份额持有人可以事先选择将所获分配的现金利润转为基金份额。（　　）

货币市场基金以追求长期的资本增值为目标，比较适合长期投资。（　　）

ETF相关信息披露义务人应遵守证券交易所有关ETF业务实施细则的规定。（　　）

如果认为市场是无效的，应采取消极的投资管理策略。（　　）

实践中，基金托管人是QDII基金会计核算的责任主体。（　　）

对于在当日基金业务办理时间内提交的申购申请，投资者可以在当日14：00前提交撤销申请。（　　）

基金管理公司目前应按照不低于基金管理费收入的10%计提风险准备金。（　　）

当Tp＜0时，说明基金经理在资产配置上具有良好的选择能力。（　　）

与恒定混合策略相反，投资组合保险策略在股票市场上涨时降低股票投资比例，而在股票市场下跌时提高股票投资比例。（　　）

投资人员应当牢固树立合规意识和风险控制意识。（　　）

销售机构可以采用面谈、信函、网络等方式对基金投资人的风险承受能力进行调查。（　　）

基金托管人在履行职责过程中违反法律法规或基金合同约定，给基金财产或基金份额持有人造成损害的，应对自身行为依法承担连带赔偿责任。（　　）

分开募集的分级基金，仅以子代码上市交易，母基金既不上市交易，也不申购、赎回。（　　）

审定基金资产配置比例或比例范围是投资决策委员会的主要职责。（　　）

由于付息债权的到期收益率计算中采用了不同的折现率，所以不能准确反映债券的利率期限结构。（　　）

保守型投资者的无差异曲线比较陡峭。（　　）

信息披露的标准在于使证券市场和投资者得到投资判断所需要的信息，但又避免证券市场充斥过多的噪音。（　　）

风险管理部负责对公司运营过程中产生的或潜在的风险进行有效管理。（　　）

基金在任何交易日(不包括平仓)的股指期货合约的成交金额不得超过上一交易日基金资产净值的10%。（　　）

资产配置一般遵循回归均衡的原则，这是动态资产配置中的主要利润机制。（　　）

灵活配置型基金在股票、债券上的配置比例会根据市场状况调整。（　　）

基金管理公司是基金会计核算的会计主体。

具有择时能力的基金经理在牛市时降低现金头寸或提高基金组合的β值。（　　）

其他因素不变，久期越大，债券的价格波动性就越小。（　　）

证券交易所对基金投资行为的监控就是指对证券投资基金在证券市场的投资行为进行监控。（　　）

证券投资基金作为社会化的理财工具，起源于美国。 (　　)

中国证监会要求基金销售账户的日常运作遵循“封闭运行、定向划付、同基金投资人返还、自有资金分开交易、禁止担保”等系列原则。（　　）

基金托管人根据对基金运作的监督情况，每周编制基金运作监控周报，向监管机构报告。

加权平均投资组合收益率是对投资组合中所有债券的收益率按所占比重作为权重进行加权平均后得到的收益率，是计算投资组合收益率最通用的方法，但其缺陷也很明显。（　　）

基金运作费如果影响基金份额净值小数点后第五位的，应采用预提或待摊的方法计入基金损益。（　　）

证券投资基金监管是指监管部门运用法律的、经济的以及必要的行政手段，对基金参与者的行为进行的监督和管理。（　　）

凡是根据有关法律法规发售基金份额并申请在证券交易所上市交易的基金，基金管理人均应编制并披露基金上市交易公告书。（　　）

由基金投资者直接支付的费用有申购费、基金托管费。

基金净值增长率的波动程度可以用数学上的贝塔值来计量。(　　)

如果一只股票基金的平均市盈率、平均市净率小于市场指数的市盈率，可以认为该股票基金属于增长型基金；反之，该股票基金则可以被归为价值型基金。(　　)

内部控制的及时性原则是指托管业务的各项经营管理活动都必须有相应的规范程序和监督制约。（　　）

基金托管人如果发现基金管理人投资运作有违规行为，应立即报告中国证监会，同时通知基金管理人限期纠正。

规避风险是指在市场收益率非平行变动时，组合所蕴含的再投资风险。（　　）

基金管理公司和托管银行可以将基金估值、计算基金份额净值及相关复核工作交由基金估值工作小组，从而免除估值责任。（　　）

债券投资组合的内部收益率是通过计算投资组合在不同时期的所有现金流，然后计算使现金流的终值等于投资组合市场价值的利率。（　　）

买入与卖出封闭式基金份额，申报数量应当为100份或其整数倍。（　　）

基金托管人要编制基金资产净值、份额净值、申购和赎回价格，对管理人的基金定期报告和定期更新的招募说明书等进行复核、审查。（　　）

基金资产净值信息是基金资产运作成果的集中体现。（　　）

詹森认为将管理组合的实际收益率与具有相同风险水平的消极(虚构)投资组合的期望收益率进行比较，二者之差可以作为绩效优劣的一种衡量标准。（　　）

基金销售的专业性反映了从投资人的需要出发向投资人销售合适的产品，坚持了投资人利益优先的原则，也是监管机构对基金销售的要求。（　　）

契约型基金的投资者自取得基金份额后即成为基金份额持有人和基金合同的当事人，依法享受权利并承担义务。（　　）

岗位责任制度和岗位分离制度，就是要求基金管理公司要建立有效的内部监控制度，对内部控制制度的执行情况实行严格的检查和反馈。（　　）

基金宣传推介材料可以适当地登载单位或者个人的推荐性文字。（　　）

首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按交易所上市的同一股票的市价估值。（　　）

债券互换就是同时买入和卖出具有相近特性的两个以上债券品种，从而获取收益级差的行为。（　　）

营业推广关注的是基金管理人为赢得公众尊敬所做的努力。（　　）

衍生品的估值可以参照国际会计准则进行。（　　）

基金募集失败，基金管理人应以固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用。（　　）

利率预期策略运用的关键点在于能否准确地预测未来利率水平。（　　）

零息债券的规避风险为零，是债券组合的理想产品。（　　）

节假日的利润计算与在周五申购或赎回的情况不同。（　　）

套利定价理论的假设条件包括（　　）。

证券交易所对基金上市交易的管理包括（　　）。

基金市场营销分析的具体内容包括（　　）。

基金托管人对基金管理人监督的主要内容有（　　）。

采用主动管理的管理者认为（　　）。

基金披露形式方面应遵循的基本原则有（　　）。

证券投资基金通过独立托管保障基金财产安全的机制具体是指(　　)。

目前法规规定应在基金年度报告的扉页应就以下（　　）方面作出提示。

从（　　）上看，资产配置可分为战略性资产配置、战术性资产配置和资产混合配置等。

明确了风险和收益的正相关关系之后，资产管理者必须进一步确定和量化风险，可采用的方法有（　　）。

基金评价的目的在于帮助投资者更好地了解投资对象的（　　），方便投资者进行基金之间的比较与选择。

基金托管人内部控制的原则除合法性原则和完整性原则外，还包括（　　）。

投资组合保险的形式包括（　　）。

证券投资基金集合理财、专业管理主要表现在（　　）。

销售机构的自助式前台系统应当符合的规定有（　　）。

因持有股票而享有的配股权，其估值办法是，从配股除权日起到配股确认日止，（　　）。

如果基金信息披露中违规承诺收益或承担损失，则将被视为对投资者的（　　）。

对所确定的金融资产类型中个别证券或证券组合的具体特征进行考察分析的目的是（　　）。

投资决策委员会的组成人员一般包括（　　）。

基金信息披露的原则体现在对披露（　　）方面的要求。

以下关于测算债券价格波动性的方法说法正确的是（　　）。

基金管理公司内部控制应当遵循（　　）。

从基金管理人的角度看，基金的运作活动可以分为(　　)。

资产的流动性是指资产以公平价格售出的难易程度，体现投资资产（　　）之间的关系。

债券基金的收益不如债券的利息固定的原因是（　　）。

反映货币市场基金风险的指标主要有（　　）。

下列属于基金注册登记机构的主要职责的有（　　）。

不列入基金费用的有（　　）。

信息技术内部控制是通过（　　）确保系统安全运行。

基金托管人主要负责办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项，具体涉及（　　）。

半强势有效市场的证券当前价格所反映的公开信息有（　　）。

基金信息披露应用XBRL的意义在于（　　）。

在试点发展阶段，我国基金业发展的特点表现在（　　）。

我国对个人投资者从基金分配中获得的（　　）收入，在此类收入未恢复征收所得税以前，暂不征收所得税。

下列有关公式正确的有（　　）。

除中国证监会另有规定外，QDII基金可投资于(　　)等金融产品或工具。

风险收益变化存在一定程度的随机性是受（　　）等因素的影响。

债券基金的主要投资风险包括（　　）。

系统化的资产配置是一个综合的动态过程，它是在（　　）的基础上进行的理想化预测，即集控制风险和增加收益为一体的长期资产配置决策。

当市场表现出强烈的上升或下降趋势时，恒定混合策略的表现将劣于（　　）。

基金销售机构应按照法律法规和基金合同的约定，向投资人收取（　　）等费用。

衡量基金收益率的标准方法是（　　）。

行为金融理论以（　　）的研究成果为依据，认为投资者行为常常表现出不理性，因此会犯系统性的决策错误。

我国的证券交易所是依法设立的，不以(　　)为目的，为证券的集中和有组织的交易提供场所、设施，履行国家有关法律法规、规章、政策规定的职责，实行自律性管理的法人。

（　　）是指各项业务经营活动必须防范风险，审慎经营，保证基金资产的安全与完整。

以基本分析为基础的投资策略是建立在否定（　　）的基础之上。

不包括在营销组合四大要素之中的是（　　）。

中国证监会对基金管理公司设立审批采取的审查方式不包括（　　）。

2001年9月，我国第一只开放式基金（　　）的诞生。

基金管理人需在基金合同生效的（　　）在指定报刊和管理人网站上登载基金合同生效公告。

在基金定期报告中，基金一般会披露的内容不包括（　　）。

证券投资基金一般在（　　）结转当期损益，按固定价格报价的货币市场基金一般（　　）结转损益。

基金份额登记过程实际上是通过注册登记系统对基金投资者所投资基金份额及其变动的（　　）的过程。

申请高级管理人员任职资格，应当具备（　　），以上基金、证券、银行等金融相关领域的工作经历及与拟任职务相适应的管理经历。

基金持有同一家上市公司股票的市值不得高于该基金资产净值的（　　）。

基金管理过程中发生的费用，不包括（　　）。

（　　）对基金业实行行业自律管理。

受基金管理公司委托从事基金代理销售的机构是（　　）。

（　　）导致投资者过分重视近期实际的变化模式，而对产生这些数

据的总体特征重视不够。

《证券投资基金托管资格管理办法》规定，拟从事基金清算、核算、投资监督、信息披露、内部稽核监控等业务的执业人员不少于（　　）人，并具有基金从业资格。

封闭式基金交易折(溢)价率的计算公式为（　　）。

下列属于行为金融模型的是（　　）。

负责组织和监督基金的上市交易，并对上市交易基金的信息披露进行监督的是（　　）。

（　　）认为，人们在进行投资决策时会存在选择性偏差和保守性偏差。

下列有关公式错误的是（　　）。

红利收益率通常和公司增长能力呈（　　）关系。

一般买卖双方对价格的认同程度通过（　　）得到确认。

现代文献中有关有效市场假设理论的论述以（　　）对有效市场假设理论的阐述最为系统。

证券组合管理理论最早由美国著名经济学家（　　）提出。

基金营销部门的关键性工作是（　　）。

基金收益率相对于基准组合收益率的差异收益率的（　　），反映了基金收益率相对于基准组合收益率的表现。

（　　）假设认为，当前的股票价格不但反映了历史价格信息、全部公开信息，反映了私人信息以及未公开的内幕信息等。

N日的乖离率=（　　）。

证券组合管理的第一步是（　　）。

在买入并持有策略下，投资组合完全暴露于（　　）风险之下。

基金托管人在业务托管活动中具体涉及的环节不包括（　　）。

基金托管人因与管理人的共同行为给基金财产或基金份额持有人造成损害的，应承担（　　）。

当利率变动幅度较大时，用久期衡量利率的变动对债券价格的影响会产生较大的误差，这主要是由债券所具有的（　　）引起的。

子弹组合是否能够优于两极组合将取决于收益率曲线的（　　）。

（　　）须对基金份额的申购与赎回情况、转入与转出情况以及基金拆分进行核算。

基金头寸一般是指（　　）。

某投资组合的平均报酬为16%，报酬率的标准差为24%，β值为1．1，若无风险利率为6%，则特雷诺指数为（　　）。

根据法律法规的要求，在证券投资基金运作中承担资产保管、交易监督、信息披露、资金清算与会计核算等相应职责的当事人指的是（　　）。

对于推介定期定额投资业务等需要模拟历史业绩的，应当采用我国证券市场或境外成熟证券市场具有代表性的指数，对其过往足够长时间的实际收益率进行模拟，同时注明相应的（　　）。

基金（　　）是基金的出资人、基金资产的所有者和基金投资回报的受益人。

根据目前的有关规定，与基金利润有关的指标不包括（　　）。

（　　）全面负责组织指导基金管理公司日常的监察稽核工作。

根据基金的（　　）不同，可以将基金分为在岸基金和离岸基金。

基金会计核算中，（　　）承担主会计责任。

一般使用（　　）作为基础利率的代表，并应针对不同期限的债券选择相应的基础利率基准。

证券投资基金的主要投资风险不包括（　　）。

对基金研究评价机构而言，（　　）是进行基金评级的基础。

证券投资咨询机构申请基金代销业务资格应具备的条件不包括（　　）。

基金管理公司申请境内机构投资者资格，其净资产不少于（　　）亿元人民币。

计算投资者申购基金份额、赎回资金金额的基础是（　　）。

开放式基金份额的登记，是指（　　）通过设立和维护基金份额持有人名册，确认基金份额持有人持有基金份额的事实的行为。

在分析基金的持仓结构时，还可以将基金持仓结构的变化与（　　）的变化进行对比分析，从而了解基金的资产配置情况与能力。

有偏预期理论认为，投资者在收益率相同的情况下更愿意持有（　　）。

消极型股票投资战略的理论基础是（　　）。

基金与股票、债券的差异不包括（　　）。