2015年证券从业资格考试《证券投资基金》考前押题卷（2）

如果市场是严格有效的，一旦有新信息出现，证券价格的市场反应会“一步到位”。（　　）

ETF的跟踪偏离度等于考察期内跟踪误差的方差。（　　）

尽管时间加权收益率在理论上具有优势，但基金净值的简单收益率仍是衡量基金绩效的标准方法。（　　）

久期是指到期收益率每变化一个基点引起债券价格的绝对变动额。（　　）

收入型证券组合以资本升值为目标。（　　）

ETF本质上是一种指数基金，与传统的指数基金相比，ETF的复制效果更好，但成本较高。（　　）

基金管理人不允许对基金违规承诺收益或承担损失。（　　）

债券基金投资风格主要依据基金所持债券的久期与债券的信用等级来划分。（　　）

QDII基金不得利用融资购买证券，但投资金融衍生品除外。（　　）

基金托管人在出现资金支付缺口情况下，可以临时动用基金现金资产，但当日必须将动用的资金补回，以保证日末基金资金贴实相符。（　　）

债券久期可以衡量利率的微小变动对债券价格的影响。（　　）

股票投资组合管理的类别轮换策略是指通过分析和判断，不断买入价值低估的股票，卖出价值高估的股票。（　　）

马科威茨的投资组合理论确定了风险资产组合的有效边界与市场投资组合的关系。（　　）

根据资本资产定价模型，每一证券的期望收益率应等于无风险利率加上该证券由B系数测定的风险溢价。（　　）

基金利润是指基金在一定会计期间的经营成果。利润包括收入减去费用后的净额、直接计入当期利润的利得和损失等。（　　）

保本基金是指通过采用投资组合保险技术，保证投资者在投资到期时获得投资本金和一定回报的投资基金。（　　）

基金营销只能由基金管理公司内设的市场部门承担。（　　）

股票投资风格指数是对股票投资风格进行业绩评价的指数。（　　）

对基金销售适用性原则应用情况进行检查与指导，是中国证监会对基金销售进行监管的重要内容。（　　）

按照股利贴现模型，内含报酬率高于资本必要收益率时卖出股票，内含报酬率低于资本必要收益率时买入股票。（　　）

债券基金的收益率比买人并持有到期的单个债券的收益率更难以预测。（　　）

场内交易主要通过技术系统实现，场外交易主要借助于人工手段实现。（　　）

某基金管理公司拟由其他人员代为履行基金经理张某的职责40天，其公司应当自决定之日起3个工作日内报告证监会派出机构，并进行相关信息披露。（　　）

股票和债券是直接投资工具，基金是一种间接投资工具。（　　）

所谓产品线的宽度，是指一家基金管理公司所拥有的基金产品的总数。（　　）

为保证基金会计核算和基金净值计算的准确性，基金管理人和托管人须配置相同的技术系统。（　　）

如果某基金的贝塔值大于1，说明该基金是一只稳健或防御型的基金。（　　）

基金管理公司的投资决策委员会是公司常设的最高投资决策机构。（　　）

在公募基金与其他委托资产之问，基金投资管理人应当首先维护公募基金持有人利益。（　　）

在强式有效市场中，投资者可以通过内幕信息来获益。（　　）

计算债券应急免疫策略的触发点值，需已知当前利率。（　　）

五星级的股票基金肯定比四星级的债券基金更优秀。（　　）

场内申购、赎回ETF采用份额申购和份额赎回方式。（　　）

ETF现金替代是指申购、赎回过程中，投资者可以根据约定，用于替代组合证券中部分证券的一定数量的现金。（　　）

股票投资组合管理的加强指数法的重点是在复制组合的基础上加强风险控制，其目的在于积极寻求投资收益的最大化。（　　）

销售机构的自助式前台系统应设定投资人单笔交易的最低金额。（　　）

所谓套利就是在不增加风险的情况下，能够实现正预期回报率的机会。（　　）

基金筹集申请未获得中国证监会核准前，基金管理人可先在公司网站上登载基金的宣传资料，作为市场预热手段。（　　）

基金从证券市场中取得的买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。（　　）

基金的证券选择贡献，是指基金资产实际权重与正常比例之差乘以相应资产类别的市场指数收益率的和。（　　）

基金股票投资组合报告中，重大变动的披露内容包括（　　）。

计算基金简单收益率需已知的变量包括（　　）。

根据有关规定，基金管理人在管理运作基金资产时，不得有下列（　　）行为。

下列事件（　　）为非系统风险。

依据有关规定，属于基金合同中不可缺少的内容有（　　）。

影响投资者风险承受能力和收益要求的因素通常包括（　　）。

根据有关规定，（　　）买卖基金的差价收入征收营业税。

如果股票市场并不是有效市场，则基金管理人（　　）。

基金托管人对基金管理人的会计核算进行复核的内容包括（　　）。

基金招募说明书应包括的主要内容有（　　）。

因基金估值错误给基金份额持有人造成损失的，一般应由（　　）承担。

与债券相比，债券基金投资风险的特征有（　　）。

使用投资组合内部收益率的方法来衡量债券投资组合收益率．需要满足的假设条件有（　　）。

以下市场异常现象中，属于事件异常的是（　　）。

道氏理论是技术分析的鼻祖，目前世界资本市场应用最广泛的（　　）都是源于道氏理论的思想。

对于系列基金中的子基金，下列表述正确的有（　　）。

基金公司的投资管理部门包括（　　）。

关于证券投资基金损益结转的表述，正确的有（　　）。

以下关于开放式证券投资基金的说法，正确的有（　　）。

行为金融理论认为（　　）。

关于基金管理公司监察稽核制度的陈述，正确的有（　　）。

根据对市场有效性的不同判断，股票投资组合管理策略可划分为（　　）。

基金评价的基准比较法的关键在于设立适当的基准组合，这个基准组合可以是（　　）。

以下关于交易所发行未上市品种的估值方法，表述正确的有（　　）。

同时募集投资方向分别为债券型、股票型、指数型和混合型四个特定客户资产管理产品，筹集期结束后的规模分别如下，能按期设立的是（　　）。

通过对低市盈率股票的观察可发现（　　）。

货币市场基金的投资对象包括（　　）。

当“影子定价”与“摊余成本法”确定的货币市场基金资产净值的偏离度的绝对值达到或者超过0．5%时，管理人应采取以下（　　）信息披露措施。

在基金投资研究的实践中，下列关于债券研究的说法，正确的有（　　）。

根据我国的实践，基金管理公司中的非常设机构主要包括（　　）。

下列关于债券税收的说法，正确的有（　　）。

关于证券投资基金的特点，下列表述正确的有（　　）。

道氏理论的主要观点有（　　）。

对于债券收益率曲线不同形状的解释产生了不同的期限结构理论，主要包括（　　）。

下列关于消极债券组合管理策略的描述，正确的有（　　）。

目前，我国基金的监管手段主要有（　　）。

依据运作方式的不同，基金可分为（　　）。

基金的交易所资金清算包括以下哪几个流程?（　　）

下列关于基金半年度报告中基金净值增长率披露的表述，正确的有（　　）。

QDII基金可以投资下列哪些金融产品或工具?（　　）

行为金融的研究表明，投资者在进行投资决策时常常会表现出以下心理特点：（　　）。

关于ETF的交易规则，正确的有（　　）。

下列哪些选项属于QDII基金的投资风险?（　　）

资产配置的第一步是明确投资目标和限制因素，它通常需要考虑（　　）。

基金管理人组织的讲座、推介会和座谈会在客户服务方式中具有如下（　　）特点。

目前在我国，关于基金代销渠道的说法，正确的有（　　）。

目前，披露上市交易公告书的基金品种主要有（　　）。

用以反映货币市场基金风险的指标有（　　）。

我国基金信息披露制度体系可分为（　　）。

基金信息披露应满足的原则包括（　　）。

资产配置是资产组合管理过程中的重要环节之一，是决定（　　）的主要因素。

水平分析是一种（　　）的债券组合管理策略。

乖离率（BIAS）是技术分析指标之一，它属于（　　）。

指数化债券投资组合中所包含的债券数量越多，则（　　）。

不同范围资产配置在时间跨度上往往不同，一般而言，股票、债券资产配置的期限为（　　）。

关于债券条款对债券收益率的影响，以下表述正确的是（　　）。

基金托管人依据（　　）的指令向基金持有人支付基金收益和赎回款项。

基金头寸指基金进行交易后的所有（　　）类账户的资金余额。

证券X的期望收益率为12%，标准差为20%。证券Y的期望收益率为15%，标准差为27%。如果两个证券的相关系数为0．7，则它们的协方差为（　　）。

以下关于基金托管银行监管的说法中，正确的是（　　）。

债券投资管理中的免疫法，主要运用了（　　）。

根据《证券投资基金运作管理办法》的规定，同一基金管理人全部基金持有l家公司发行的证券，不得超过该证券的（　　）。

信息管理平台应用系统的规范包括（　　）。

假设某基金第一年的收益率为5%，第二年的收益率也是5%，其年几何平均收益率（　　）。

下列不属于基金信息披露规范性文件的是（　　）。

可行域满足的一个共同特点是：左边界必然（　　）的若干曲线。

在描述基金产品线类型时，如果基金管理公司专注股票型基金，并开发出各类股票型基金子类产品，这种基金产品线类型通常称为（　　）。

一般情况下，以下基金信息的披露时间无法事先预见的是（　　）。

基金管理公司根据市场情况，持续推出各类产品，所形成的基金产品线通常归为（　　）类型。

客户服务是基金营销的重要组成部分，下列不属于客户服务的是（　　）。

下列关于基金市场营销的说法，错误的是-（　　）。

如果两只基金的时间加权收益率相等，下列说法正确的是（　　）。

下列说法不正确的是（　　）。

证券组合可行域的有效边界是指（　　）。

基金管理公司投资研究的落脚点是（　　）。

适合人选收人型组合的证券是（　　）。

需要以托管人和基金联名的方式在中国证券登记结算公司开设的账户是（　　）。

ETF在二级市场交易时申报价格最小变动单位为（　　）。

假设资本资产定价模型成立，某只股票的β=1．5，市场风险溢价=4%，无风险利率为5%，而某权威证券分析师指出该股票在一年以内可能上涨10%，你是否会投资该股票（　　）。

某票面利率为9%的10年期债券，应当计收益率为10．20%时，其价格为85．2305元，当应计收益率为10．30%时，其价格为84．0304元，则该债券的基点价格值为（　　）元。

市场时机选择者的资产组合的（　　）。

如果投资者认为市场效率较强时，应采取的债权组合管理策略是（　　）。

关于基金依法披露的信息对投资者的价值，表述不正确的是（　　）。

开放式基金份额的申购与赎回是在（　　）之间进行的。

下列关于基金对于证券市场的稳定和健康发展的作用的表述，正确的是（　　）。

根据有关规定，当证券交易所在日常监控中发现基金异常交易行为时，应该报送给（　　）。

下列关于资产配置的论述，错误的是（　　）。

从事开放式基金代销业务的商业银行接受（　　）的委托从事基金份额的认购、申购和赎回等业务。

有关研究显示，资产配置对投资组合业绩的贡献率达到（　　）。

常用于对基金实际收益率衡量的指标是（　　）。

基金信息披露最根本、最重要的原则是（　　）。

第一只ETF是在（　　）推出的。

《证券投资基金运作管理办法》规定，开放式基金单个开放日的基金净赎回申请超过基金总份额的（　　）时，为巨额赎回。

根据有关规定，我国基金管理公司主要股东的注册资本不得低于人民币（　　）。

基金管理公司办理“一对一”业务时，客户委托的初始资产应不得低于（　　）人民币。

基金信息披露监管的根本目的在于（　　）。

债券的利率风险是指由于利率水平变化而引起的（　　）。

我国目前只能由（　　）担任基金管理人。

基金管理公司的督察长应由（　　）任命。

我国投资基金经理任免机构是（　　）。

证券投资基金的会计主体是（　　）。

与私募基金相比，公募基金具有的特点是（　　）。

（　　）是基金的所有者。

提出通过建立单因素模型来简化马柯威茨方法的是（　　）。

保本基金的（　　）是到期时投资者可获得的本金保障比率。

信息披露义务人将不存在的事实在基金信息披露文件中予以记载的行为属于（　　）。

基金管理公司督察长履行职责的范围为（　　）。

在契约型基金的运作关系中，下列有权对基金管理人的投资行为进行监督的机构或人员是（　　）。

假设某债券售价为84．26元，收益率上升、下降20个基点的价格分别82．92元和85．64元，则近似凸性值为（　　）。

基金管理费通常与风险（　　）。