2015年证券从业资格考试《投资基金》考前权威冲刺卷（1）

资产组合理论表明，证券组合的风险随着组合所包含的证券数量的增加而降低，资产间关联性低的多元化证券组合可以有效降低个别风险。（　　）

基金终止阶段是基金托管人尽责的善后阶段。（　　）

封闭式基金的交易价格受二级市场供求关系的影响，开放式基金的申购、赎回价格则取决于基金份额净值的大小。（　　）

一般情况下，对个人投资者而言，个人的风险偏好是影响资产配置的最主要因素。（　　）

证券投资基金是指通过发售基金份额集中投资者的资金，进行股票、债券、实业等投资的一种集合投资方式。（　　）

折价率较高时正是购买封闭式基金的好时机。（　　）

在利率走低时，再投资收益率就会降低，再投资的风险加大；当利率上升时，债券价格会下降，但是利息的再投资收益会上升。（　　）

基金管理公司的重要业务部门和岗位应当进行物理隔离。（　　）

对基金经理的分析和评价常采用定性研究的方法，在研究中还应考虑其所在基金公司的投资文化和投资决策流程等，因为这些因素都会影响基金经理在基金管理中作用的发挥程度。（　　）

20世纪80年代以来，开放式基金的数量和规模增加幅度最大，目前已成为证券投资基金中的主流产品。（　　）

基金管理人按规定收取一定的管理费，并参与基金收益的分配。（　　）

当实际价格低于均衡价格时，说明该证券是廉价证券，应该购买该证券；相反，则应卖出该证券，而将资金转向购买其他廉价证券。（　　）

债券基金的波动性要高于股票基金。（　　）

开放式基金的基金份额持有人可以事先选择将所获分配的现金利润转为基金份额。（　　）

对企业投资者买卖基金份额征收印花税。（　　）

根据法律法规有关基金禁止从事的关联交易的规定，基金管理人和基金托管人应相互提供与本机构有控股关系的股东或与本机构有其他重大利害关系的公司的名单。（　　）

各地方证监局主要负责对经营所在地在本辖区内的基金管理公司进行日常监管，同时负责对辖区内异地基金管理公司的分支机构及基金代销机构进行日常监管。（　　）

持有证券的上市公司行为是指与基金持有证券有关的、所有涉及该证券权益变动并进而影响基金权益变动的事项，包括新股、红股、红利、配股核算。（　　）

每年结束后60日内，基金管理人应当在指定的全国性报刊上刊登年度报告。（　　）

在我国，封闭式基金的存续期限一般为10～15年，在此期限内已发行的基金份额只能转让，不能赎回。（　　）

由基金投资者直接支付的费用有申购费、赎回费和基金托管费。（　　）

基金资产净值信息是基金资产运作成果的集中体现。（　　）

有的债券流动性很差，基金管理人可以连续少量买人以“制造”出较高的价格，从而提高基金的业绩，这不属于价格操纵。（　　）

与单个债券的久期一样，债券基金的久期越长，净值的波动幅度就越大，所承担的利率风险就越高。（　　）

审定基金资产配置比例或比例范围，包括资产类别比例和行业或板块投资比例是投资决策委员会的主要职责。（　　）

由于ETF实行一级市场与二级市场交易同步进行的制度安排，因此，投资者可以在ETF二级市场交易价格与基金份额净值二者之间存在差价时进行套利交易。（　　）

自2008年4月起，基金管理公司可以根据自身业务发展需要随时到香港地区设立机构，从事资产管理类相关业务。（　　）

在无效市场下，尽管证券价格的反应方向正确，但却会出现过度反应或反应延迟的情况。（　　）

货币市场基金的份额净值固定在1元人民币，基金收益通常用日每万份基金净收益和最近7日年化收益率表示。（　　）

影响投资决策的内在因素包括人的身份、社会地位等。（　　）

在岸基金是指一国的证券投资基金组织在他国发售证券投资基金份额，并将募集的资金投资于本国或第三国证券市场的证券投资基金。（　　）

与公募基金相比，私募基金的投资风险较高，主要以具有较强风险承受能力的富裕阶层为目标客户。（　　）

与契约型基金的股东大会相比，公司型基金持有人大会赋予基金持有者的权利相对较小。（　　）

混合基金的风险低于股票基金，预期收益则要高于债券基金。（　　）

其他因素不变的情况下，久期越大，债券的价格波动性就越大。（　　）

资产配置的主要类型从范围上看，可分为全球资产配置、股票债券资产配置和行业风格资产配置。（　　）

基金营销主要由基金管理公司内设的市场部门承担，不可以委托外部机构承担。（　　）

货币市场基金一般不收取认购费、赎回费。（　　）

道氏理论认为开盘价是最重要的价格。（　　）

特雷诺指数用的是系统风险而不是全部风险，因此当一项资产只是资产组合中的一部分时，特雷诺指数就可以作为衡量绩效表现的恰当指标加以应用。（　　）

对多数开放式基金（不包括QDII基金）来说，在其放开申购、赎回前，一般至少每周披露一次（　　）。

下列关于QDII的说法，不正确的是（　　）。

有关指数型消极投资策略，以下说法正确的是（　　）。

QDII面临的投资风险包括（　　）。

力图避免“后悔”心理主要表现在（　　）。

基金托管人会计核算和估值的风险控制措施有（　　）。

封闭式基金发售方式主要有（　　）。

增长型基金具有（　　）特点。

目前我国个人投资者投资基金可以免征的税收包括（　　）。

关于积极债券组合管理说法正确的是（　　）。

“最新价格”的确定原则为（　　）。

在试点发展阶段，我国基金业发展的特点主要表现在（　　）。

ETF交易中，办理场外现金认购的投资者，认购以ETF份额申请，其认购余额是（　　）的乘积。

基金市场营销的特征是（　　）。

下列关于基金宣传推介材料规范的说法正确的是（　　）。

基金费用核算的内容有（　　）等。

会计异常体现在（　　）。

下面关于基金的说法，正确的是（　　）。

成功的市场营销实施取决于公司能否将行动方案、组织结构、决策和奖励制度、人力资源和企业文化等相关要素组合出一个能支持企业战略的、结合紧密的方案，包括（　　）。

对公司基本面状况分析，其内容包括（　　）。

基金监管的原则具体表现为（　　）。

基金托管人应当履行的职责中，（　　）明确了托管人是基金信息披露的责任主体或当事人之一，进而对基金的各类财务报告和定期报告等信息披露文件有复核的责任。

基金托管人主要负责办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项，具体涉及（　　）。

关于最优证券组合的选择，下列说法正确的是（　　）。

基金本期已实现收益是指（　　）扣除相关费用后的余额。

关于QDII基金的募集申请，不正确的有（　　）。

加强基金信息披露对实现资本市场的公平、公正、公开原则，推动基金市场发展具有重要意义，主要表现在（　　）。

道氏认为价格的波动尽管表现形式不同，但是最终可以将它们分为（　　）。

基金托管人内部控制的内容主要包括（　　）及技术系统等方面。

董事会审议下列（　　）事项应当经过2／3以上的独立董事通过。

开放式基金成立后的存续期内，出现（　　）情况基金管理人应该及时向中国证监会报告，说明原因及解决方案。

基金管理公司内部控制制度由（　　）等部分组成。

基金销售机构内部控制的内容包括（　　）。

在营销环境的诸多因素中，基金管理人最需要关注的有（　　）。

申请基金行业高级管理人员任职资格，应当具备的条件有（　　）。

投资者心理偏差与投资者非理性行为包括（　　）。

基金管理公司开展特定客户资产管理业务时不得有以下（　　）行为。

公司治理的基本原则包括（　　）。

基金公司投资管理人员的基本行为规范表述正确的是（　　）。

资产配置的基本步骤有（　　）。

以下有关营业税的说法中，正确的有（　　）。

下列属于基金管理人的具体职责的有（　　）。

影响债券收益率的因素包括（　　）。

流动性较强的债券（　　）。

对于投资组合保险策略，以下表述正确的是（　　）。

理论上讲，基金管理人进行资产配置，在确定了可供选择的资产组合的投资风险、期望收益后，还需比较这些组合之间的优劣，以便找出（　　）。

用公式R=（I+R1）（I+R2）…（1+Rn）-1计算的收益率不是下列的（　　）。

国际上比较流行的保本基金投资组合保险策略主要有（　　）。

采用被动管理的管理者认为（　　）。

以保障资本安全、当期收益分配、资本和收益的长期成长等为基本目标从而在投资组合中比较注重长短期收益一风险搭配的证券投资基金是（　　）。

按照基金法律形式，证券投资基金可以划分为（　　）。

基金反映的是一种（　　）关系，是一种（　　）凭证，投资者购买基金份额就成为基金的受益人。

根据股利贴现模型，如果股票净现值（　　）零，应卖出股票；如果（　　）零，则应买入股票。

下列不属于基金管理公司内部控制机制的是（　　）。

成功概率法是根据对市场走势的预测而正确改变（　　）对基金择时能力进行衡量的方法。

应急免疫出现于（　　）。

子基金之间可以进行相互转换的基金是（　　）。

以下关于基金销售服务的表述，不正确有（　　）。

在基金的风险分析指标中，（　　）将一个股票基金的净值增长率与某个市场指数联系起来，用以反映基金净值变动对市场指数变动的敏感程度。

当代表基金份额（　　）以上的基金份额持有人就同一事项要求召开持有人大会，而管理人和托管人都不召集的时候，持有人有权自行召集。

（　　）对基金的投资交易行为还承担着重要的一线监控职责。

债券的久期是指（　　）。

报告期内累计买人、累计卖出价值超出期初基金资产净值（　　）时，基金管理人需要在基金股票投资组合重大变动事项中披露股票明细。

封闭式基金采用“分红再投资”的分配方式，（　　）。

基金管理公司应当建立健全独立董事制度，独立董事人数不得少于（　　）人，且不得少于董事会人数的1／3。

基金托管人资格由中国证监会和（　　）核准。

以下资本资产定价模型假设条件中，（　　）是对现实市场的简化。

目前，我国以股票为主要投资对象的封闭式基金管理费年费率为（　　）。

基金份额净值当计价错误达到（　　）时，基金管理公司要披露，并赔偿损失。

选择市盈率和市净率较低的股票的理论基础是，它们有（　　）支持。

交易所交易资金清算流程中，（　　）托管人将经过复核、授权确认的清算指令支付执行。

下列有关基金管理公司的市场准入标准的叙述，不正确的是（　　）。

基金管理人应当在基金份额发售的（　　）日前公布招募说明书、基金合同及其他有关文件。

基金会计账册、报表和记录的保存年限在（　　）。

各项业务经营活动必须防范风险，审慎经营，保证基金资产的安全与完整。这体现了内部控制原则中的（　　）。

存续期募集信息披露主要指开放式基金在基金合同生效后每6个月披露一次更新的（　　）。

基金合同是规范基金当事人权利义务关系的基本法律文件，这些当事人不包括（　　）。

下列基金类型中，实行实物申购、赎回机制的是（　　）。

动态资产配置策略的目标在于，在不提高系统性风险或投资组合波动性的前提下提高（　　）报酬。

基金管理人应在法定期限内披露基金招募说明书、定期报告等文件，在重大事件发生之日起2日内披露临时报告，体现了基金信息披露的（　　）。

（　　）主要思想是假定投资者的风险承受能力将随着投资组合价值的提高而上升，同时假定各类资产收益率不发生大的变化。

行为金融理论以（　　）的研究成果为依据，认为投资者行为常常表现出不理性，因此会犯系统性的决策错误。

（　　）投资者，是简单机械调整战略的自然候选人。

通过科学的内部控制制度与方法，建立合理的内部控制程序，确保内部控制制度的有效执行，体现了基金销售机构内部控制原则中的（　　）。

以下对于基金管理公司治理结构的论述中，不正确的是（　　）。

营业推广不包括（　　）。

有偏预期理论认为，投资者在收益率相同的情况下更愿意持有（　　）。

（　　）采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量。

（　　）是指按照事先设定的百分比作为买入和卖出股票的标准的一种分析方法。

投资于（　　）证券组合的投资者往往愿意通过延迟获得基本收益来求得未来收益的增长。

开放式基金的买卖价格是以（　　）为基础计算的。

使用现金比例变化法，首先需要确定基金的（　　）。

以下属于确定资产类别收益预期的主要方法是（　　）。

技术分析的鼻祖是（　　）。

投资者常常使用折（溢）价率反映封闭式基金份额净值与封闭式基金二级市场价格之间的关系。折（溢）价率的计算公式为（　　）。

当封闭式基金募集期限届满不能成立时，基金管理人除了在基金募集期限届满后30日内返还投资者已缴纳的款项外，对此期间产生的利息的处理方式是（　　）。

积极型股票投资战略的重要标志之一是（　　）。

作为基金份额持有人，其信息披露义务主要体现为与（　　）相关的披露义务。

风险溢价的影响因素不包括（　　）。

（　　）证券组合的投资者很少会购买分红的普通股。

证券组合管理中第二步是指（　　）。

依据（　　）的不同，可以将基金分为封闭式基金与开放式基金。

（　　）是对一家公司增长能力非常直接而且客观的度量。

下列属于消极型组合管理策略的有（　　）。

由于大多数债券价格与收益率存在凸性，当收益率降低时，估算的价格上升幅度（　　）实际的价格上升幅度。

1924年3月21日诞生于美国的（　　）成为世界上第一只开放式基金。

科学的分散化投资可以消除（　　）。

（　　）是指根据投资需求将投资资金在不同资产类别之间进行分配。

在行为金融理论中，（　　）导致投资者不能根据变化了的情况修正增加的预测模型。

基金所募集的资金在法律上具有独立性，由选定的基金托管人保管，并委托（　　）进行股票、债券分散化的组合投资。