2016年证券从业资格（证券发行与承销）模拟试卷3

债权人与股东之间的利益冲突以及与债权相伴随的破产成本又被称为“外部股东代理成本”。( )

公司作出合并决议，按照规定通知债权人并予以公告后，必须向债权人清偿债务。

若公司最近2年连续亏损，交易所可暂停其可转换公司债券上市。 ( )

超额配售选择权的行使限额，应当不超过本次包销数额的15%。( )

董事会每年度至少召开一次会议，每次会议应当于会议召开10日前通知全体董事和监事。代表1/10以上表决权的股东、1/3以上董事或者监事会，可以提议召开董事会临时会议。 ( )

优先股与普通股的本质区别就在于前者具有固定的股息收入，所以不是一种权益资本。( )

熊猫债券是指国际开发机构依法在中国境内发行的、约定在一定期限内还本付息、以外币计价的债券。( )

中国证监会派出机构按照中国证监会统一部署组织实施辖区内的公司检查工作。( )

可交换公司债券自发行结束之日起6个月后，方可交换为预备交换的股票，债券持有人对交换股票或者不交换股票有选择权。( )

上市公司董事、监事和高级管理人员在任职期间，每年减持股份不得超过其所持本公司股份总数的25%，但其所持股份不超过1000股的可一次全部转让。( )

上市证券公司债券到期前1个月终止上市交易，由发行人办理兑付事宜。( )

证券上市后，承销商只能通过证券交易所的交易系统，采用大宗交易方式卖出包销方式下的剩余证券。( )

发行上市公司股东大会对关联交易进行表决时，关联股东可参与表决。( )

询价对象应当符合的条件有：按照《证券发行与承销管理办法》的规定被中国证券业协会从询价对象名单中去除的，自去除之日起已满6个月。( )

证券公司申请保荐机构资格应当具备的条件包括：符合保荐代表人资格条件的从业人员不少于2人。( )

企业发行企业债券的总面值可以大于该企业的自有资产净值。( )

发审委会议对发行人的股票发行申请只能暂缓表决1次。( )

对不同公司投入公司的同类资产，应当采用同一价格标准评估。( )

法律审查必须由具有从事证券法律业务资格的律师进行操作。( )

在发行新股招股说明书中，关联交易可以按不同的交易类型分别披露。( )

董事不得同本公司订立合同或者进行交易。( )

1996年4月中国证监会发出《关于规范企业债券的证券交易所上市交易等有关问题的通告》，规定企业债券上市的最终批准权属于中国证监会，企业暂利用证交所电脑系统上网发行，可以回购。( )

在现行多种价格的公开招标方式下，财政部不允许承销商在发行期内自定销售价格。( )

保荐机构在履行保荐期间未勤勉尽职的，其责任不因持续督导期届满而免除或者终止。( )

证券公司或上市商业银行不得作为发行可转债的担保人。( )

上市公司所确定的配股价格可以低于该公司配股前每股净资产。( )

公司章程必须记载董事会的组成、职权、任期和议事规则；有关公司法定代表人的事项，不在必须记载的事项之列。( )

上市公司应当在可转换公司债券期满后10个工作日内，办理完毕偿还债券余额本息的事项。( )

以价格为标的的美国式招标是指以募满发行额为止中标商最低收益率作为全体中标商的最终收益率，所以中标商的认购成本是一样的。( )

证券发行申请未获核准的上市公司，自中国证监会作出不予核准的决定之日起6个月后，可再次提出证券发行申请。(　　)

发行人在提出转债上市申请后，应在全国公开发行的报纸上披露有关信息。(　　)

在现行多种价格的公开招标方式下，每个承销商的中标价格与财政部按市场情况和投标情况确定的发售价格是一致的。(　　)

受托机构应与信用评级机构就资产支持证券跟踪评级的有关安排作出约定，并应于资产支持证券存续期内每年的7月31日前向投资者披露上年度的跟踪评级报告。(　　)

对招股说明书中披露的风险因素，必须进行定量分析。(　　)

因股权融资无需支付利息，所以，融资成本一般比债务融资成本低。(　　)

在2008年的金融风暴中，美国著名投资银行贝尔斯登和高盛崩溃的主要原因在于风险控制失误和激励约束机制的弊端。(　　)

可交换公司债券持有人申请换股的，应当向证券交易所发出换股指令。(　　)

未经中国证监会核准，任保机构和个人不得从事保荐业务。( )

法律意见书随相关申请文件报送中国证监会及其派出机构后，律师事务所仍可对法律意见书进行修改。( )

可转换公司债券是指发行公司依法发行，在一定期间内依据约定的条件可以转换成股份的公司债券。可转换债券的持有人具有股东的权利和义务。(　　)

主承销商行使超额配售选择权，应一次行使完毕。(　　)

包销金额是以确定的新股发行价格、配股价格或增发价格区间的下限为基础计算。( )

无形资产由于没有一定的计价标准，故通常不进行评估。( )

债券发行失败的，发行人应当按发行价格返还认购人。 (　　)

上市公司拟运用新股发行募集资金收购资产的，董事会应公告被收购资产的评估报告。( )

我国公募发行股票采用的是预缴款方式。( )

协议收购是指收购人为了取得上市公司的控股权,向所有的股票持有人发出购买该上市公司股份的收购要约,收购该上市公司的股份。( )

外资股的招股说明书应当根据不同国家和地区有关信息披露规则和具体发行形式的要求编写,其主旨在于向投资者披露公司的经营状况、财务状况、盈利能力、风险情况和其他一切可能影响投资者购股的信息。( )

网下配售比例只能保留小数点后3位,网上配售比例不受限制,由此形成的余股由主承销商包销。( )

发行新股时,扣除非经常损益后的净利润与扣除前的净利润相比,以低者作为加权平均净资产收益率的计算依据。( )

依据香港有关监管规则的要求,在招股说明书正式披露和申报注册之前,所有董事应当签署责任声明书。( )

首次申请H股的发行与上市时，预期上市时的市值须至少为2亿港元。 ( )

在国际分销地区的选择上通常选择与发行人和股票上市地有密切投资关系、经贸关系和信息交换关系的地区。 ( )

如果向战略投资者配售股票，则战略投资者不得参与首次公开发行股票的初步询价和累计投标询价。 ( )

主承销商在未动用自有资金的情况下，通过行使超额配售选择权，可以平衡市场对该只股票的供求，起到稳定市价的作用。 ( )

自由现金流量预测的前提是本次发行成功地筹集到必要的现金并运用于相关项目投资。 ( )

在香港联合证券交易所接纳的任何条件的规定下，上市文件所述发售期间及公开接受认购期间的截止日期可更改或延长。( )

招股说明书摘要必须包括招股说明书全文各部分的主要内容。 ( )

内部信用增级包括但不限于超额抵押、资产支持证券分层结构、现金抵押账户和利差账户等方式。(　　)

在通常情况下，国际推介基本完成后，发行人可初步了解投资者对拟发行股票的态度，并可以大体确定承销的结果和基本的超额认购率。(　　)

预先披露的招股说明书(申报稿)不是发行人发行股票的正式文件，不能含有价格信息，发行人不得据此发行股票。(　　)

证券评级机构应当加入中国证券业协会。(　　)

本次发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏的，不得非公开发行股票。(　　)

发行人的业务应当独立于控股股东、实际控制人及其控制的其他企业，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不得有同业竞争或者显失公平的关联交易。(　　)

如果注册会计师在审计过程中认为被审计单位的会计处理方法严重违反《企业会计准则》及国家其他有关财务会计法规的规定，或者委托人提供的会计报表严重失实，且被审计单位拒绝调整，此时，注册会计师应出具否定意见的报告。如被审单位拒绝接受否定意见，注册会计师可拒绝发表意见。(　　)

现任国家公务员不能担任股份有限公司的董事。(　　)

从狭义来说,投资银行业务包括承销融资、收购兼并顾问和经纪业务。( )

发行人应当在发行前将招股说明书摘要刊登于至少一种中国证监会指定的报刊，同时将招股说明书全文刊登于中国证监会指定的网站，并将招股说明书全文置备于发行人住所、拟上市证券交易所、保荐人(主承销商)和其他承销机构的住所，以备公众查阅。 (　　)

证券发行规模达到一定数量的，可以采用联合保荐，但参与联合保荐的保荐机构不得超过3家。(　　)

1993年12月通过的《公司法》中规定，只有股份有限公司才可以发行公司债券。(　　)

审计报告范围段应当说明以下内容(）。

发行人在上海证券交易所网站披露增发招股意向书全文前，须向交易所提交（ ）。

20世纪30年代，美国规定投资银行业与商业银行在业务上严格分离的法案有（ ）。

投资价值研究报告应当对影响发行人投资价值的因素进行全面分析，至少包括下列内容中的( )。

境内上市公司所属企业到境外上市，其董事会应当作出决议并提请股东大会批准的事项有( )。

以下说法正确的是( )。

狭义上的投资银行业务只限于某些资本市场活动，着重指一级市场上的( )业务。

上市公司募集的资金的数额和使用应当符合( )。

申请发行新股的上市公司需要组织机构健全、运行良好，必须符合的规定有( )。

下列关于普通股筹资的表述，错误的有( )。

证券公司经营证券承销业务时，计算风险准备必须遵守的规定有( )。

下列有关法人财产权的表述，正确的有( )。

关于内地在中国香港发行股票并上市的股份有限公司的治理要求，下列说法错误的是( )。

2006年1月1日实施的经修订的《证券法》在发行监管方面明确了( )。

拟发行上市的公司改组应遵循的原则是( )。

重大关联交易是指( )。

如果公司有下列情形之一的，不得再次发行公司债券( )

资产支持证券受托机构的信息披露应通过( )或中国人民银行规定的其他方式进行。

依据现行法律、法规，股份有限公司的设立可以采取( )的方式。

上市公告书中，发行人应披露本次股票上市前首次公开发行股票的情况，主要包括( )。

上市公司股东大会的普通决议可以通过( )。

下列关于招股说明书摘要的说法，正确的是( )。

上市公司重大资产重组交易合同应当载明，本次重大资产重组事项一经( )批准，交易合同即应生效。

关于企业发行短期融资券，下列说法正确的有(　　)。

拟发行上市公司在改组时，应避免其主要业务与实际控制人及其控制的法人同业竞争，针对存在的同业竞争，应采取以下(　　)措施。

中国境内具备一定资格条件并经批准从事国债承销业务的( )等金融机构可以申请成为国债承销团成员。

下列情形中，不能担任独立财务顾问的有(　　)。

《公司法》中对于公司发起人的出资方式的有关要求具体表现为(　　)。

国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券应具备下列(　　)条件。

清算组成员的义务有(　　)。

发行人、认股人缴纳股款或者交付抵作股款的出资后，除(　　)的情形外，不得抽回资本。

外国投资者股权并购的，除国家另有规定外，对并购后所设外商投资企业应按照( )比例确定投资总额的上限。

如果上市公司募集资金直接用于投资固定资产项目，则发行人( )。

证券公司应建立完善的承销风险评估与处理机制，通过( )有效控制包销风险。

下列对MM无公司税模型的假设条件描述正确的是( )。

下列情形中，不得收购上市公司的有( )。

下列说法正确的是(　　)。

为了实现境外募股与上市的目标，企业股份制改组方案一般应当遵循以下一( )基本原则。

下列关于外国投资者资格要求的说法中,正确的是( )。

股份有限公司发起人的权利主要有( )。

( )符合《证券法》对协议收购的规定。

收购方式有( )。

按持股对象是否确定划分,并购可以分为( )。

下列关于资产支持证券发行中信用增级机构的说法,正确的是( )。

下列工作程序中,属于H股发行的工作步骤的有( )。

向外商转让上市公司国有股和法人股应遵循( )原则。

下列( )情况下首次申请H股上市公司的附属公司能获准更改其财政年度期间。

超额配售选择权的披露包括( )。

记账式国债的承销程序主要有( )阶段。

一张可转换公司债券的价值一般也认为由( )组成。

关于业务情况方面的信息披露发行人应披露( )情况。

并购重组委会议表决采取记名投票方式。表决票包括(　　)。

财务顾问受托向中国证监会报送申报文件，应当在财务顾问报告中作出的承诺包括(　　)。

下列关于股份有限公司的利润分配的说法中,正确的是( )。

证券评级机构应当建立回避制度。证券评级机构评级委员会委员及评级从业人员在开展证券评级业务期间，应当回避的情形有(　　)。

我国凭证式国债可以通过( )面向广大投资者发行。

上市公司发行新股信息披露的一般要求有(　　)。

发行人曾存在(　　)或股东数量超过200人的，应详细披露有关股份的形成原因及演变情况。

在国际推介活动中，应当注意的问题包括( )

发行分离交易的可转换公司债券的上市公司，其最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额平均应（ ）。

股权融资成本较高的形成因素主要有(　　)。

在保持某一资本成本率的条件下可以筹集到的资金总额度，称为（ ）。

证券评级机构与评级对象存在( )关系的，不得受托开展证券评级业务。

主动阻止本公司被收购的最积极的策略是( )。

财务公司在为并购公司担任顾问时提供的服务是( )。

发审委会议对上市公司公开发行股票申请表决时，同意票数未达到( )票为未通过。

公司发行的可转换公司债券，在发行结束( )后，持有人可以依据约定的条件随时转换公司股份。

配股时，控股股东不履行认配股份的承诺，或者代销期限届满，原股东认购股票的数量未达到拟配售数量( )的，发行人应当按照发行价并加算银行同期存款利息返还已经认购的股东。

破产清算组对( )负责并报告工作。

上市公司新股发行申请的审核意见( )

一项潜在损失是可能的，且损失的数额是可以合理地估计出来的，则该项损失应在( )上反映。

招股说明书的有效期为( )

公司最近( )年未有分红派息，董事会对于不分配的理由未作出合理解释，担任主承销商的证券公司应当重点关注，并在尽职调查报告中予以说明。

作为评估机构为资产评估项目承担法律责任的证明文件，资产评估报告( )。

募集设立一是指由发起人认购公司应发行股份的一部分，其余部分通过向社会( )而设立的方式。

在新股发行的申请程序中，股东大会应就( )等事项进行表决并最后形成决议。

转股价格应( )。

拟发行公司在刊登招股说明书前( )应向中国证监会说明拟刊登的招股说明书与招股说明书(封卷稿)之间是否存在差异，保荐机构及相关中介机构应出具声明和承诺。

破产清算组对( )负责并报告工作。

政策性金融债券的发行需经过下列哪个机构的批准( )

上市公司发行的可转换债券在发行结束后( )，持有人可以依据约定的条件随时转换股份。

按照融资过程中金融中介所起作用的不同，可以把公司的融资方式分为( )

有人说公司发行债券是向债权人购得一项看跌期权，那么，当公司市值下降时，下列说法正确的是( )。

公开募集证券说明书所引用的审计报告、盈利预测审核报告、资产评估报告、资信评级报告，应当由有资格的政权服务机构出具，并有至少( )名有从业资格的人员签署。

证券公司应当遵循内部( )原则，建立有关隔离制度。

招股说明书的有效期为( )个月，自中国证监会下发核准通知前招股说明书最后1次签署之日起计算。

上市公司申请发行新股，要求最近3年以现金方式累计分配的利润不少于最近3年实现的年均( )

内地企业在香港创业板上市，公司的最低市值应达到( )。

外部信用增级包括但不限于( )。

发行人最近1年及1期内收购兼并其他企业资产(或股权)，且被收购企业资产总额或营业收入或净利润超过收购前发行人相应项目的( )，应披露被收购企业收购前1年利润表。

( )可对证券经营机构担任某只股票发行的承销商资格提出否决意见。

询价对象应当在年度结束后( )个月内对上年度参与询价的情况进行总结。

可转换债券按面值发行，每张面值为(　　)元。

发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起( )内不得转让。公司公开发行股份前已发行的股份，自公司股票在证券交易所上市交易之日起( )内不得转让。

债券募集说明书自最后签署之日起(　　)个月内有效。债券募集说明书不得使用超过有效期的资产评估报告或者资信评级报告。

对上市公司公开发行新股进行核查的内核小组通常由(　　)名专业人士组成，这些人员要保持稳定性和独立性。

根据《证券法》的规定，下列各项中，证券公司不可以从事的业务是(　　)。

关于公司解散，下列说法正确的是(　　)。

招股说明书结尾应列明备查文件，备查文件不包括(　　)。

长期借款筹资与长期债券筹资相比，其特点是(　　)。

中国证监会于2006年5月6日发布的( )，对上市公司申请发行新股作出了规定。

破产清算组对(　　)负责并报告工作。

某公司的负债价值为2000万元，债务资金成本率K_D为10%，权益价值为1亿元，同一等级中无负债公司的权益成本为15%，则该公司的权益成本K_S为(　　)。

如果上市公司同时既有重大购买资产行为，又有重大出售资产行为，且购买和出售的资产总额同时达到或超过上市公司最近1个会计年度经审计的( )交易行为，应当报送中国证监会发行审核委员会审核。

向境外投资者募集股份的股份有限公司通常以(　　)设立。

在各种融资方式中，一般情况下，收购公司最后才考虑选择的融资方式是(　　)。

股东大会是由股份有限公司全体股东组成、表达公司最高意思的权力机构。股东大会的职权可以概括为(　　)。

分离交易的可转换公司债券的期限是(　　)。

记账式国债承销团成员原则上不超过( )家，其中甲类成员不超过20家。

如果采取公开发行方式发行外资股,发行人需要根据外资股( )有关信息披露规则的要求准备( )。

外资股的招股说明书中,应披露公司过去( )年经审计的财务记录,并披露公司的主要会计方针与有关附注。

收购活动中如果涉及国有股权转让，应当报( )审核批准。

上市公司发行可转换公司债券,可以全部或者部分向原股东优先配售,优先配售比例应当在( )中披露。

以募满发行额为止的中标商各个价位上的中标收益率作为中标商各自的最终中标收益率,每个中标商的加权平均收益率是不同的,这种发行方式称为( )。

上 市 公 司 公 开 发 行 新 股 是 指 上 市 公 司 向 ( ) 发 行 新 股 ,包括向原股东配售股份和向不特定对象公开募集股份。

作为上市公司公开发行新股的基本条件之一,公司在最近( )个年度内财务会计文件无虚假记载。

首次申请H股发行与上市时，申请人预期证券上市时由公众人士持有的股份的市值应至少为( )万港元。

发行人申请首次在创业板公开发行股票，其最近1期末净资产应不少于( )万元。

国有资产管理部门自收到立项申请后超过( )日内不批复的,申请自动生效。

发行准备的便利性因素包括(　　)。

初步询价开始日前( )个交易日内，发行人应当向交易所申请股票代码。

业务档案的保存期限不得少于(　　)年。

在询价增发、比例配售过程中，发行人刊登招股意向书当日停牌______小时，刊登询价区间公告当日停牌______小时，连续停牌日为______日。(　　)

公司的股权价值：(　　)。

发行可转换证券可能会带来更大的风险，其中包括(　　)。

战略投资者不得参与首次公开发行股票的初步询价和累计投标询价，并应当承诺获得本次配售的股票持有期限不少于(　　)个月，持有期自本次公开发行的股票上市之日起计算。

公司因将股份奖励给本公司职工而收购本公司股份的，不得超过本公司已发行股份总额的(　　)。

有限责任公司的特点不包括(　　)。

经外商投资企业登记管理机关核准登记、领取《中华人民共和国营业执照》的中外合资经营企业、中外合作经营企业及外资企业(即外商独资企业)，依据《公司法》的有关规定，以本企业的名义登记为公司的发起人，用(　　)向股份有限公司投资。

申请记账式国债承销团乙类成员资格的申请人除具备基本条件外，还须具备的资本金条件是：注册资本不低于人民币3亿元或者总资产在人民币100亿元以上的存款类金融机构，或者注册资本不低于人民币(　　)亿元的非存款类金融机构。